EN
PL
Ryzyko dotyczące aktywów finansowych
Poniższa tabela podsumowuje wyniki analizy wrażliwości wyniku netto oraz kapitału z aktualizacji wyceny Grupy PZU na zmiany ryzyka stopy procentowej, ryzyka walutowego oraz ryzyka cen instrumentów kapitałowych. Analiza nie uwzględnia wpływu zmian stóp procentowych dla prezentowanych w zobowiązaniach umów ubezpieczeniowych ani kontraktów inwestycyjnych i należności Alior Bank od klientów.
| Wrażliwość portfela aktywów (w mln zł) | Zmiana czynnika ryzyka | 31 grudnia 2016 | 31 grudnia 2015 | ||
|---|---|---|---|---|---|
| Wpływ na wynik finansowy netto | Wpływ na kapitały własne | Wpływ na wynik finansowy netto | Wpływ na kapitały własne | ||
| Ryzyko stopy procentowej | spadek 100 pb. | 334 | 36 | 601 | 149 |
| wzrost 100 pb. | (316) | (34) | (548) | (142) | |
| Ryzyko walutowe | wzrost 20% | 143 | 103 | 89 | 15 |
| spadek 20% | (143) | (103) | (89) | (15) | |
| Ryzyko cen instrumentów kapitałowych | wzrost 20% | 595 | 308 | 545 | 207 |
| spadek 20% | (595) | (308) | (545) | (207) | |
W skład aktywów finansowych narażonych na ryzyko kursów walutowych wchodzą transakcje depozytowe oraz dłużne papiery wartościowe, stanowiące zabezpieczenie realizacji wydatków z tytułu rezerw techniczno-ubezpieczeniowych denominowanych w walutach obcych, zaangażowania w instrumenty kapitałowe notowane na giełdach innych niż GPW, jednostki i certyfikaty funduszy inwestycyjnych, zaangażowania w instrumenty pochodne denominowane w walutach obcych oraz aktywa finansowe konsolidowanych zagranicznych spółek ubezpieczeniowych.
Ryzyko dotyczące stóp technicznych i śmiertelności
W tabeli poniżej zaprezentowana została analiza wrażliwości wyniku netto oraz kapitałów własnych na zmianę założeń wykorzystywanych przy wyliczaniu rezerwy na skapitalizowaną wartość rent. Analiza ta nie uwzględnia wpływu na wynik finansowy netto oraz kapitały własne zmian wyceny lokat uwzględnianych przy wyliczaniu wartości rezerwy.
| Wrażliwość rezerw | Wpływ zmiany założeń na: | |||
|---|---|---|---|---|
| wynik finansowy netto | kapitały własne | |||
| 31 grudnia 2016 | 31 grudnia 2015 | 31 grudnia 2016 | 31 grudnia 2015 | |
| Zmiana założeń dla rezerwy na skapitalizowaną wartość rent na udziale własnym w ubezpieczeniach majątkowych i osobowych (w mln zł) | ||||
| Stopa techniczna – podwyższenie o 0,5 p.p. | 398 | 412 | 398 | 412 |
| Stopa techniczna – obniżenie o 1,0 p.p. | (1 030) | (1 064) | (1 030) | (1 064) |
| Śmiertelność 110% obecnie założonej | 124 | 127 | 124 | 127 |
| Śmiertelność 90% obecnie założonej | (138) | (142) | (138) | (142) |
| Zmiana założeń dla ubezpieczeń rentowych w ubezpieczeniach na życie (w mln zł) | ||||
| Stopa techniczna - obniżenie o 1 p.p. | (29) | (32) | (29) | (32) |
| Śmiertelność 90% obecnie założonej | (11) | (12) | (11) | (12) |
| Zmiana założeń dla rezerw dotyczących kontraktów ubezpieczeniowych i inwestycyjnych z DPF w ubezpieczeniach na życie z wyłączeniem ubezpieczeń rentowych (w mln zł) | ||||
| Stopa techniczna - obniżenie o 1 p.p. | (2 112) | (2 157) | (2 112) | (2 157) |
| Śmiertelność 110% obecnie założonej | (891) | (902) | (891) | (902) |
| 110% zachorowalności i wypadkowości | (153) | (179) | (153) | (179) |
Działalność bankowa
Oszacowanie wielkości BPV dla Alior Bank, która określa szacowaną zmianę wyceny danej transakcji/pozycji w wyniku przesunięcia krzywej dochodowości równolegle o 1 p.b. zaprezentowano w poniższych tabelach:
Stan na 31 grudnia 2016 roku (dane w tys.)
| Waluta | Do 6 miesięcy | 6 miesięcy – 1 rok | 1 rok- 3 lata | 3 - 5 lat | 5 - 10 lat | Razem |
|---|---|---|---|---|---|---|
| PLN | (19) | 305 | 605 | 111 | (433) | 569 |
| Pozostałe waluty | (6) | 9 | (40) | (44) | (36) | (117) |
| Razem | (25) | 314 | 565 | 67 | (469) | 452 |
Stan na 31 grudnia 2015 roku (dane w tys.)
| Waluta | Do 6 miesięcy | 6 miesięcy – 1 rok | 1 rok- 3 lata | 3 - 5 lat | 5 - 10 lat | Razem |
|---|---|---|---|---|---|---|
| PLN | (192) | 17 | 370 | (140) | 30 | 85 |
| Pozostałe waluty | (13) | (5) | (27) | (21) | (6) | (72) |
| Razem | (205) | 12 | 343 | (161) | 24 | 13 |
Alior Bank w celu pomiaru ryzyka walutowego stosuje model wartości zagrożonej (VaR – Value at Risk), który oznacza potencjalną wartość straty na utrzymywanych pozycjach walutowych związanych ze zmianami kursów walutowych, przy zachowaniu założonego poziomu ufności oraz okresu utrzymania pozycji. Do wyznaczenia VaR Alior Bank stosuje metodę wariancji–kowariancji przy zachowaniu poziomu ufności równego 99%. Wielkość jest ustalana codziennie dla poszczególnych obszarów odpowiedzialnych za podejmowanie i zarządzanie ryzykiem, indywidualnie oraz łącznie. Na 31 grudnia 2016 roku maksymalna strata na posiadanym przez Bank portfelu walutowym (zarządzanym w ramach księgi handlowej), wyznaczona w oparciu o VaR w horyzoncie czasowym 10 dni, mogła wynieść 280 tys. zł (na 31 grudnia 2015 roku: 106 tys. zł), przy zakładanym poziomie ufności 99%.
Szerzej o ryzyku opisano w sprawozdaniu Alior Bank.
